今年6月，五年一次的卡塞爾文獻(xiàn)展、兩年一次的威尼斯雙年展和一年一次的巴塞爾藝博會(huì)聯(lián)袂出現(xiàn)在歐洲大陸，在盛況空前的同時(shí)大家也在不斷觀察藝術(shù)發(fā)展的趨勢(shì)和藝術(shù)市場(chǎng)發(fā)展的趨勢(shì)，以求在極為復(fù)雜多變的大背景下找到合理的判斷依據(jù)。

“AMRC藝術(shù)市場(chǎng)研究中心”與“鳳凰藝術(shù)”攜手合作，陸續(xù)為大家推出“藝術(shù)市場(chǎng)專題”，今天，為大家?guī)?lái)一篇瞿丹的《大數(shù)據(jù)看全球藝術(shù)市場(chǎng)新格局》。

巴塞爾藝博會(huì)與瑞銀首發(fā)藝術(shù)市場(chǎng)報(bào)告

▲文化經(jīng)濟(jì)學(xué)家克萊爾?麥克安德魯(Clare McAndrew)博士

《環(huán)球藝術(shù)市場(chǎng)報(bào)告》，是巴塞爾藝博會(huì)與瑞銀集團(tuán)在2017年首度合作打造的藝術(shù)品市場(chǎng)報(bào)告。該報(bào)告由著名文化經(jīng)濟(jì)學(xué)家克萊爾·麥克安德魯(Clare McAndrew)博士領(lǐng)銜完成，作為Arts Economics創(chuàng)辦人的她，曾在2008-2015年擔(dān)任《TEFAF藝術(shù)品市場(chǎng)報(bào)告》的撰寫。

該報(bào)告首先介紹了全球藝術(shù)品市場(chǎng)的核心數(shù)據(jù)和行情變化，之后從經(jīng)紀(jì)人、藝術(shù)博覽會(huì)、拍賣、線上交易四個(gè)方面進(jìn)行分析研究，并以藝術(shù)品板塊交易情況進(jìn)行補(bǔ)充說(shuō)明，最后探討全球財(cái)富分配對(duì)藝術(shù)品市場(chǎng)的影響以及藝術(shù)品市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)效益。

報(bào)告的數(shù)據(jù)來(lái)源非常多元化：所有數(shù)據(jù)均由Arts Economics直接從藝術(shù)商、拍賣行、藝術(shù)品古玩收藏家、藝術(shù)品價(jià)格數(shù)據(jù)庫(kù)、金融和經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)庫(kù)、行業(yè)專家和其他藝術(shù)交易相關(guān)方處獲得，并通過(guò)匿名調(diào)查、一對(duì)一采訪等方式作為補(bǔ)充。

雖然報(bào)告中的數(shù)據(jù)與此前由TEFAF發(fā)布的《年度報(bào)告》內(nèi)容相近，但正如巴塞爾藝博會(huì)總監(jiān)馬克·斯皮格萊爾所說(shuō)，這份報(bào)告對(duì)拍賣數(shù)據(jù)、私人交易以及全球財(cái)富趨勢(shì)等內(nèi)容的梳理可以提高藝術(shù)市場(chǎng)透明度?？巳R爾博士表示，不同的報(bào)告會(huì)在樣本采集、數(shù)據(jù)來(lái)源以及交易商覆蓋上有所不同。她說(shuō)：“藝術(shù)市場(chǎng)應(yīng)該有辯論式的氛圍、更多創(chuàng)新的研究方法，這樣才會(huì)對(duì)全球藝術(shù)市場(chǎng)的發(fā)展起到更積極的作用。”

市場(chǎng)總覽：美英中領(lǐng)銜，區(qū)域化、個(gè)性化發(fā)展

▲2006-2016年全球藝術(shù)市場(chǎng)份額構(gòu)成  ? Arts Economics

▲2006-2016年全球主要藝術(shù)市場(chǎng)成交額變動(dòng)  ? Arts Economics

報(bào)告顯示，2016年全球藝術(shù)市場(chǎng)銷售總額達(dá)566億美元，比2015年下滑11%。其中排名前三的美國(guó)、英國(guó)、中國(guó)維持了各自的優(yōu)勢(shì)地位，分別以40%、21%、20%引領(lǐng)了全球市場(chǎng)81%的銷售占比。

美國(guó)市場(chǎng)，2016年的銷售額為229億美元，同比下降16%，是近四年來(lái)的首次下滑，這與其2016年拍賣市場(chǎng)成交額45%的大幅跳水關(guān)系密切。得益于純藝術(shù)特別是現(xiàn)當(dāng)代藝術(shù)版塊的強(qiáng)勁表現(xiàn)，2015年美國(guó)市場(chǎng)從金融危機(jī)重創(chuàng)中快速恢復(fù)并達(dá)到階段性的峰值，但2016年的急跌行情之后全年銷售額相較2006年的水平仍下降了8%。報(bào)告認(rèn)為，美國(guó)市場(chǎng)自2013年開(kāi)始的快速上升行情是促使市場(chǎng)出現(xiàn)自身調(diào)整的主因，短期內(nèi)行情調(diào)整將是“常態(tài)”，但是下降通道還未出現(xiàn)。

英國(guó)市場(chǎng)，2016年6月的脫歐公投引發(fā)了對(duì)藝術(shù)市場(chǎng)影響的種種猜測(cè)，作為脫歐進(jìn)程關(guān)鍵一環(huán)的“《里斯本條約》第五十條”已于今年3月正式啟動(dòng)，但2016年至今的英國(guó)市場(chǎng)仍屬穩(wěn)健，短期行情會(huì)持續(xù)走高，長(zhǎng)期趨勢(shì)將受制于包括進(jìn)口增值稅、轉(zhuǎn)售版權(quán)費(fèi)等一系列法規(guī)政策變化所帶來(lái)的影響。

中國(guó)市場(chǎng)，2016年以115億美金的銷售額構(gòu)成全球市場(chǎng)20%的份額，較2015年小幅下降2%。與美國(guó)市場(chǎng)2008年受金融危機(jī)影響銷售額縮水近半又快速恢復(fù)不同，中國(guó)市場(chǎng)在2006-2008年起步，2009-2011年期間出現(xiàn)飛速增長(zhǎng)，2012年開(kāi)始中國(guó)市場(chǎng)出現(xiàn)停滯。雖則如此，中國(guó)市場(chǎng)已在全年銷售額和全球交易占比上取得穩(wěn)定的話語(yǔ)權(quán)，短期行情以穩(wěn)健為主，長(zhǎng)期趨勢(shì)取決于融入全球市場(chǎng)與自身市場(chǎng)創(chuàng)新的兩個(gè)要素。

一級(jí)市場(chǎng)：購(gòu)買力挖掘

▲2016年經(jīng)紀(jì)人交易價(jià)格分布下的凈利率統(tǒng)計(jì)  ? Arts Economics

▲“您認(rèn)為未來(lái)5年一級(jí)市場(chǎng)所面臨的三大挑戰(zhàn)是？”調(diào)查 ? Arts Economics

報(bào)告圍繞著藝術(shù)經(jīng)紀(jì)人、展覽及藝術(shù)博覽會(huì)，對(duì)一級(jí)市場(chǎng)展開(kāi)描述。

2016年，藝術(shù)經(jīng)紀(jì)人銷售額同比增長(zhǎng)3%，達(dá)到325億美元。80%的交易額由約5000位處于核心位置的經(jīng)紀(jì)人所瓜分。69%的經(jīng)紀(jì)人交易是面向私人藏家，高于拍賣行與私人藏家之間占比54%的交易比例，34%的經(jīng)紀(jì)人交易來(lái)自新客戶拓展。

報(bào)告對(duì)藝術(shù)市場(chǎng)賣方資產(chǎn)負(fù)債率（Debt Ratio負(fù)債/資產(chǎn)）、毛利率（Gross Profit Ratio (收入-成本)/收入）及凈利率（Net Profit Ratio(收入-成本-費(fèi)用)/收入）的調(diào)查數(shù)據(jù)尤其值得關(guān)注。數(shù)據(jù)及調(diào)查顯示，資產(chǎn)負(fù)債率為0-10%的藝術(shù)經(jīng)紀(jì)人、拍賣公司分別占比高達(dá)64%和95%，而美國(guó)一般零售業(yè)的均值約為31%。盡管低桿杠代表著高穩(wěn)定性和低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，但這一比率并不僅僅是經(jīng)紀(jì)人運(yùn)營(yíng)策略選擇的結(jié)果，而更多地反映出對(duì)融資的需求。藝術(shù)市場(chǎng)尤其是高端市場(chǎng)，作為資本密集的代表存在著大量的信貸需求，但目前市場(chǎng)對(duì)交易融資的支持仍然十分匱乏。在另一方面，毛利率30%或以下的經(jīng)紀(jì)人占比40%，近半數(shù)在30-50%的區(qū)間，僅有9%的經(jīng)紀(jì)人毛利率超過(guò)50%，而扣除各項(xiàng)費(fèi)用后的凈利率更反應(yīng)出行業(yè)整體盈利水平較低的現(xiàn)狀。美國(guó)一般零售業(yè)的毛利率平均值為37%，金融服務(wù)業(yè)為51%。報(bào)告進(jìn)一步指出經(jīng)紀(jì)人的凈利潤(rùn)與銷售額并不同步的現(xiàn)象，往往出現(xiàn)以市場(chǎng)版塊內(nèi)部變動(dòng)而非版塊之間為行情背景。

展覽，是藝術(shù)作品與公眾間的最基本的連接形式。過(guò)去一年，全球共舉辦了45387個(gè)重要展覽(包含個(gè)展和群展)，較過(guò)去十年上漲了20%。即便近80%的交易集中在美國(guó)、英國(guó)和中國(guó)，但三國(guó)所舉辦的展覽數(shù)量全球占比僅為31%。

近年來(lái)全球藝博會(huì)數(shù)量年增長(zhǎng)率為5%。2016年全球藝博會(huì)的數(shù)量比2010年增長(zhǎng)了57%。2016年全球藝博會(huì)銷售總額為約133億美元。藝博會(huì)的主辦方和參展方之間的互動(dòng)性逐年增強(qiáng)，主辦方試圖縮減參展商數(shù)量以保證品質(zhì)和服務(wù)，而經(jīng)紀(jì)人和畫廊只選擇參加能為其帶來(lái)更大利潤(rùn)的博覽會(huì)。

藝術(shù)經(jīng)紀(jì)人靠協(xié)調(diào)藝術(shù)資源的供給與需求在市場(chǎng)上生存，過(guò)硬的專業(yè)知識(shí)和敏銳的商業(yè)頭腦同樣重要，對(duì)所有包括價(jià)格在內(nèi)的交易細(xì)節(jié)保密是經(jīng)紀(jì)交易最有競(jìng)爭(zhēng)力的優(yōu)勢(shì)。即使是高端市場(chǎng)的經(jīng)紀(jì)人也表示，針對(duì)購(gòu)買力的服務(wù)能力、挖掘新的藏家和對(duì)參與博覽會(huì)的選擇是未來(lái)五年全行業(yè)必須面臨的挑戰(zhàn)。

二級(jí)市場(chǎng)：保質(zhì)減量

▲2006-2016年中國(guó)拍賣市場(chǎng)成交額 ? Arts Economics (2017) with data from AMMA

▲2004-2016年中國(guó)拍賣市場(chǎng)上拍量、成交量和流拍率? Arts Economics (2017) with data from AMMA

根據(jù)報(bào)告統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2016年全球公開(kāi)拍賣的成交額為221億美元，同比下降了26%，這一較大降幅主要與美國(guó)高端市場(chǎng)的縮水有關(guān)。

三大主要市場(chǎng)，包括中國(guó)、美國(guó)、英國(guó)，分別以34%、32%、18%占據(jù)84%的全球占比。優(yōu)質(zhì)資源的集聚效應(yīng)在二級(jí)市場(chǎng)體現(xiàn)明顯：超過(guò)100萬(wàn)美元的拍品，以成交量占比不足1%，實(shí)現(xiàn)了48%的成交額占比；低于5萬(wàn)美元，以成交量占比94%，成交額占比僅為13%。此外，所有頂級(jí)拍賣行都涉及私洽業(yè)務(wù)，交易額平均占比已經(jīng)達(dá)到了16%。

中國(guó)拍賣市場(chǎng)成為全球的焦點(diǎn)。2009-2011年是爆發(fā)式增長(zhǎng)期。2012年后進(jìn)入調(diào)整，全年縮水近35%。2015年和2016年持續(xù)調(diào)整，并出現(xiàn)了小幅探底。

2016年中國(guó)拍賣市場(chǎng)（包括大陸和香港地區(qū)）總成交額為75億美元，是2011年頂峰時(shí)期的152億美元的一半左右。其中“中國(guó)書畫”占總成交額的48%，“瓷雜專項(xiàng)”由原來(lái)的20%上升至40%，中國(guó)當(dāng)代藝術(shù)占比12%。

中國(guó)拍賣市場(chǎng)流拍和交付問(wèn)題嚴(yán)重。2016年上拍量下降17%，流標(biāo)率為55%，即便有所改善也在全球處于高位（例如美國(guó)為26%），拍品質(zhì)量參差不齊、偽作問(wèn)題仍然存在是其中的主因。交付問(wèn)題同樣值得關(guān)注，無(wú)法如期交付的比例在近三年持續(xù)增長(zhǎng)，2015-2016年間高達(dá)41%，但高價(jià)拍品交付情況有所改善（2016年1000萬(wàn)元人民幣以上的成交作品實(shí)現(xiàn)了52%的如期交付）。對(duì)于無(wú)力承擔(dān)更大風(fēng)險(xiǎn)的小型拍賣企業(yè)，交付問(wèn)題帶來(lái)的現(xiàn)金流短缺依舊嚴(yán)重。

在價(jià)格變動(dòng)上，不同價(jià)格區(qū)間的拍品呈現(xiàn)出了不同特征。頂級(jí)拍品的成交對(duì)整體交易額影響明顯，中低價(jià)位拍品則承受著市場(chǎng)行情的下行壓力。報(bào)告將拍品劃分為三個(gè)區(qū)間，自2005年以來(lái)的價(jià)格變動(dòng)分別是：低價(jià)位（5萬(wàn)美元以下）上浮65%，中價(jià)位（5萬(wàn)-100萬(wàn)美元）上浮89%，高價(jià)位（100萬(wàn)美元以上）上浮400%，而超高價(jià)位（1000萬(wàn)美元以上）漲幅超過(guò)1000%。

但是2016年的數(shù)據(jù)也反映了另一個(gè)現(xiàn)實(shí)：在市場(chǎng)全面下滑的大背景下，各區(qū)間價(jià)格的成交量無(wú)一例外出現(xiàn)了下降，其中頂級(jí)拍品的降幅尤為明顯，如2016年價(jià)格1000萬(wàn)美元以上的成交量下滑近53%。

在線交易：充滿活力

2016年，全球藝術(shù)品及古董在線交易額約49億美元，占總交易額的9%，同比增長(zhǎng)4%，在市場(chǎng)整體下滑的大環(huán)境下逆勢(shì)增長(zhǎng)。

一線拍賣行和傳統(tǒng)的實(shí)體拍賣行，都在積極嘗試以各種方式向線上交易領(lǐng)域滲透。佳士得從2011年開(kāi)始就針對(duì)線上交易做系統(tǒng)投入，2016年舉辦的僅面對(duì)線上開(kāi)放的拍賣會(huì)就超過(guò)百場(chǎng)，交易額累計(jì)達(dá)到了6710萬(wàn)美元。蘇富比選擇與諸如eBay這樣的專業(yè)在線交易平臺(tái)合作，2016年線上銷售額達(dá)到1.55億美元，同比增幅達(dá)20%。

在線交易吸引了很多新買家的入場(chǎng)，并成為新買家參與拍賣與競(jìng)價(jià)最受歡迎的方式。而對(duì)更多的小型拍賣行而言，第三方在線平臺(tái)既能節(jié)省其自身開(kāi)發(fā)電子商務(wù)的高額成本，也為線下的實(shí)體拍賣提供了更便捷的競(jìng)價(jià)途徑。

2016年全球經(jīng)紀(jì)人的在線交易額約占其總交易額的8%，大部分的交易是由畫廊自身的網(wǎng)站來(lái)實(shí)現(xiàn)的。而線上交易額的56%都來(lái)自新客戶，已經(jīng)證明在線交易已成為經(jīng)紀(jì)人們接觸新客戶的重要途徑。

板塊劃分：現(xiàn)當(dāng)代藝術(shù)行情突出

▲2000-2016年拍賣市場(chǎng)按板塊劃分的成交額? Arts Economics (2017) with data fromCollectrium

▲2006-2016年戰(zhàn)后及當(dāng)代藝術(shù)板塊成交額? Arts Economics (2017) with data fromCollectrium

根據(jù)報(bào)告數(shù)據(jù)，2000年現(xiàn)當(dāng)代藝術(shù)的市場(chǎng)交易額占比為48%，其中的“現(xiàn)代”板塊占比為31%，處于絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。2004年以后現(xiàn)當(dāng)代藝術(shù)行情大幅走高。2007年“戰(zhàn)后及當(dāng)代藝術(shù)”板塊開(kāi)始出現(xiàn)超越“現(xiàn)代”板塊的行情變化，這一變化除2009-2010年間因金融危機(jī)的影響而出現(xiàn)微調(diào)之外，至今也沒(méi)有改變。2015年現(xiàn)當(dāng)代藝術(shù)的市場(chǎng)交易額占比已高達(dá)78%，2016年則為75%。

2016年，“戰(zhàn)后及當(dāng)代藝術(shù)”板塊雖連續(xù)調(diào)整兩年，但市場(chǎng)交易占比仍有52%，處于支配地位?！皯?zhàn)后及當(dāng)代藝術(shù)”也以高達(dá)92%的占比成為全球展覽數(shù)量最多的藝術(shù)內(nèi)容。報(bào)告進(jìn)一步指出，在這一板塊的拍賣交易中，39%的作品在估價(jià)范圍內(nèi)售出，36%的交易超出估價(jià)，這說(shuō)明大部分拍品受到了買家的關(guān)注和肯定。

全球財(cái)富與藝術(shù)市場(chǎng)：美國(guó)領(lǐng)先

▲2016年全球財(cái)富分布? Arts Economics (2017) with data fromCredit Suisse

▲2016年全球億萬(wàn)富豪分布? Arts Economics (2017) with data fromCredit Suisse

全球經(jīng)濟(jì)一體化的背景下，財(cái)富分布特征的變化對(duì)藝術(shù)市場(chǎng)交易的影響不容忽視，特別是與高凈值人群（high net worth individualsHNWIs）達(dá)成的交易決定了高端市場(chǎng)的成交量和成交額。

在宏觀方面，過(guò)去十年間中國(guó)GDP的增速是全球最快的，雖然2016年維持在6.6%，相比2006年降低了一半，但依舊位列全球第一；中國(guó)人均GDP十年實(shí)現(xiàn)了291%的增長(zhǎng)，達(dá)到8621美元。

2016年，美國(guó)、中國(guó)、日本分別以33%、10%、9%占得全球總資產(chǎn)的前三位。全球近半數(shù)的財(cái)富為全球人數(shù)1%的高凈值人群所支配。

美、英、中、法、德，擁有的百萬(wàn)富翁數(shù)量占到了全球總數(shù)的63%。有兩千萬(wàn)的新興百萬(wàn)富翁在2000年之后產(chǎn)生。2016年新財(cái)富人群的增長(zhǎng)達(dá)到了155%，大部分來(lái)自發(fā)展中國(guó)家，而中國(guó)的高凈值人群則增加了45倍。

億萬(wàn)富翁的地區(qū)分布，北美、歐洲、亞洲分別以33%、30%、22%占據(jù)前三位，亞洲是億萬(wàn)富翁增長(zhǎng)最快的區(qū)域。報(bào)告指出，美國(guó)擁有人數(shù)最多的高凈值人群階層，中產(chǎn)階級(jí)的范圍也與日俱增，這對(duì)于美國(guó)藝術(shù)市場(chǎng)的發(fā)展十分有利。

報(bào)告根據(jù)ART NEWS在1990-2016年期間發(fā)布的“全球前200名收藏家”的地區(qū)分布來(lái)具體說(shuō)明全球財(cái)富分布對(duì)藝術(shù)市場(chǎng)的影響：美國(guó)以占比近50%處于絕對(duì)優(yōu)勢(shì)，但出現(xiàn)了緩慢下降的趨勢(shì)，2016年比2006年減少了4%，比1990年減少了7%，主要源于亞洲新藏家的進(jìn)入，尤其是近十年來(lái)自中國(guó)內(nèi)地的新藏家的入榜。在1990年亞洲占據(jù)的18個(gè)藏家席位中，12位來(lái)自日本，6位來(lái)自香港；2016年亞洲所占的21個(gè)席位中，中國(guó)內(nèi)地7位藏家入榜，成為亞洲區(qū)域入榜人數(shù)最多的國(guó)家。

經(jīng)濟(jì)效應(yīng)：藝術(shù)市場(chǎng)作為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要構(gòu)成

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2016年全球藝術(shù)品市場(chǎng)約發(fā)生了31萬(wàn)次交易，其中有約29.6萬(wàn)次發(fā)生在畫廊，1.4萬(wàn)次發(fā)生在拍賣行。畫廊、藝術(shù)品經(jīng)紀(jì)從業(yè)人員達(dá)到了270萬(wàn)人，83%的從業(yè)人員接受過(guò)大學(xué)高等大學(xué)教育，普遍高于多數(shù)國(guó)家其他行業(yè)勞動(dòng)者的教育水平。

在從業(yè)人員的性別比例方面，女性占據(jù)絕對(duì)優(yōu)勢(shì)：經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和拍賣業(yè)務(wù)的女性從業(yè)者比例分別為59%和62%，但隨著從業(yè)時(shí)間的延長(zhǎng)，男性的比例將超過(guò)女性。預(yù)計(jì)藝術(shù)品行業(yè)未來(lái)將提供超過(guò)330萬(wàn)的就業(yè)崗位。

從文化經(jīng)濟(jì)的范疇來(lái)看，近年來(lái)文化旅游產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，2016年的產(chǎn)值約占全球GDP的9.8%，并提供了1400萬(wàn)個(gè)工作機(jī)會(huì)。報(bào)告指出，在競(jìng)爭(zhēng)日益激烈的全球化市場(chǎng)上，藝術(shù)品市場(chǎng)是提升國(guó)家文化價(jià)值及新競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵元素，是打造個(gè)性化品牌的重要途徑。

全球藝術(shù)品市場(chǎng)份額的逐漸擴(kuò)大，有助于形成一個(gè)更健康的跨界貿(mào)易市場(chǎng)；另一方面，正是由于藝術(shù)品市場(chǎng)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的重要性，一些國(guó)家也逐漸開(kāi)始制定相關(guān)的貿(mào)易保護(hù)主義政策，這值得我們進(jìn)一步關(guān)注與警惕。